¿Debería vender mis acciones ahora?

Si eres un inversor en el mercado de valores, es posible que te hayas preguntado en más de una ocasión cuál sería el mejor momento para vender tus acciones. Es una pregunta que ha rondado las mentes de millones de personas en todo el mundo, especialmente en tiempos de incertidumbre económica y volatilidad en los mercados financieros. En este artículo, nos adentraremos en el dilema que muchos inversores enfrentan actualmente: ¿Debería vender mis acciones ahora? Exploraremos los factores clave que debes considerar y te proporcionaremos algunas perspectivas valiosas para ayudarte a tomar una decisión informada. Sigue leyendo para descubrir si este es el momento adecuado para deshacerte de tus inversiones o si vale la pena mantenerlas a largo plazo.

Cuando el mercado de acciones, criptomonedas o incluso bienes raíces experimenta una desaceleración, muchos inversores pueden entrar en pánico y sentirse tentados a vender sus inversiones. La pregunta, por supuesto, es: ¿debería vender mis acciones ahora?

En la mayoría de los casos, la respuesta es no». Vender su cartera probablemente no sea el mejor curso de acción. Aunque puede resultar desagradable que el valor de sus inversiones baje, recuerde que las fluctuaciones en el mercado de valores son normales y esperables. Recuerde que las ventas de pánico a menudo pueden hacer más daño que bien.

Por qué es importante mantener la calma cuando cae el mercado de valores

Una corrección del mercado de valores es una parte natural y esperada de la inversión. Aunque puede resultar difícil ver cómo disminuye el valor de su cartera, recuerde que esto es normal y no hay necesidad de entrar en pánico. Una corrección del mercado de valores suele ir acompañada de sentimientos de pánico e incertidumbre, ya que los inversores se preocupan por el posible impacto en sus carteras.

Para garantizar que sus inversiones sigan creciendo a largo plazo, es fundamental mantenerse disciplinado durante una desaceleración del mercado de valores. Ante la incertidumbre y la volatilidad de un mercado de valores en caída, puede resultar tentador vender sus inversiones para evitar mayores pérdidas. Sin embargo, esto sólo limitará sus ganancias potenciales y potencialmente perjudicará el crecimiento de su cartera a largo plazo.

Los efectos de las ventas de pánico durante una crisis del mercado

He aquí una matemática en la que pensar: si su cartera cayó un 20%, necesita recuperarse un 25% para volver al mismo nivel que tenía. Si la cartera cayó un 30%, debe recuperar un 42% para equilibrarse. Este cálculo empeora cuanto más cae el mercado. Si vende su cartera cuando está en números rojos, tendrá que encontrar nuevas inversiones que proporcionen un rendimiento significativamente mayor para compensar incluso el rendimiento. ¡No es una tarea fácil! Y lo más probable es que, después de las ventas de pánico durante una recesión, la mayoría de los inversores tiendan a perderse el repunte, por lo que será casi imposible obtener un rendimiento del 42% después del repunte del mercado.

No te pierdas los mejores días del mercado

Según un estudio del Bank of America sobre los rendimientos del S&P 500, si no participara en los 10 mejores días del S&P 500 en cada década, sus rendimientos serían significativamente más bajos de lo que sería posible si esperara. No es sorprendente que los mejores días también sigan a días con grandes caídas, lo que significa que es necesario invertir para aprovechar esos días.

Los números realmente pintan un cuadro excelente aquí:

• Si hubiera seguido invertido desde 1930 hasta 2020, su rendimiento total habría sido del 17,715%, lo que significa que si hubiera invertido $1,000 en el S&P 500 en 1930, habría terminado 2020 con $178,150.
• Si tuviera la mala suerte de perderse los 10 días principales de cada década, que en realidad son solo 100 días de un total de 36.500 días (0,3% de los días), ¡solo habría terminado con $1280!
• Por otro lado, si invirtieras mágicamente sólo en los 100 mejores días de los últimos 100 años, ¡tendrías $37,938,870!

La moraleja de la historia es que si cree que tiene acciones y bonos decentes en su cartera, es mucho mejor esperar y no vender. Puede que te sientas mal ahora, pero te sentirás mucho peor más adelante, cuando te des cuenta de lo que te perdiste cuando el mercado se recupere.

¿Puedes creer que las acciones son más estables a largo plazo?

Realmente Disfruta de los beneficios de invertir en bolsa, es importante que se mantenga concentrado en sus objetivos a largo plazo y resista la tentación de tomar medidas precipitadas cuando los mercados caen. Respectivamente un estudio de Jeremy Siegel y Richard ThalerLa desviación estándar anual (comúnmente conocida como volatilidad) de los rendimientos de las acciones estadounidenses entre 1801 y 1995 es del 18,15%, en comparación con el 6,14% de las letras del Tesoro.

Sin embargo, en intervalos de 20 años, la desviación estándar de los rendimientos de las acciones estadounidenses es en realidad menor que la de los bonos del Tesoro: 2,76% frente a 2,86%. Esto a pesar de una tasa de crecimiento anual del 10,1% para las acciones, en comparación con el 3,7% para los bonos gubernamentales.

¿Qué significa eso? Esto significa que las acciones son más volátiles que los bonos durante un corto período de tiempo. Por supuesto, esto no es ninguna sorpresa. Sin embargo, durante períodos de tiempo mucho más largos, las existencias son reales. menos volátil y entrega más alto ¡devoluciones! ¿Puedes creer eso?

¿Qué significa eso específicamente para ti? Invertir en el mercado de valores significa que su cartera de acciones será más volátil día tras día y año tras año. Sin embargo, si permanece invertido a largo plazo, los datos muestran que su cartera será mucho menos volátil que los bonos a largo plazo.

Entonces, si permanece disciplinado, paciente y concentrado en sus objetivos a largo plazo durante tiempos de incertidumbre, podrá capear las caídas de valor a corto plazo y emerger más fuerte. Entonces, si se siente tentado a vender sus inversiones en el mercado de valores durante una corrección del mercado, respire hondo y recuerde que vender por pánico no es una solución.

Consejos para mantener la calma y la racionalidad en tiempos de turbulencia en el mercado

A continuación se ofrecen algunos consejos sobre cómo mantener la calma y la racionalidad durante tiempos turbulentos en el mercado de valores:

1. En primer lugar, recuerde que las correcciones del mercado de valores son normales y deben esperarse de vez en cuando. No hay necesidad de entrar en pánico si el mercado colapsa. En su lugar, trate de mantener la calma y concentrarse en su estrategia de inversión a largo plazo. Utilice todos los métodos y herramientas a su disposición para controlar sus emociones: ejercicio, meditación, paseos por el parque o la playa, compartir sus sentimientos con un amigo o su cónyuge. Esta fase se trata de controlar tus peores instintos.
2. En segundo lugar, lleve un registro: recuerde que las caídas del mercado de valores son una parte normal de la inversión y no reflejan necesariamente el valor subyacente de sus inversiones. Intente concentrarse en sus objetivos financieros a largo plazo y resista la tentación de vender. Recuerda que eventualmente llegarán tiempos mejores.
3. Resista la tentación de vender sus inversiones anticipadamente. Aunque es tentador vender sus acciones con pérdidas, esta no suele ser la mejor decisión. Si mantiene la cabeza fría y mantiene su perspectiva a largo plazo, podrá capear las caídas del mercado sin sacrificar sus objetivos de inversión.
4. Por último, recuerde que las correcciones del mercado de valores suelen presentar oportunidades para los inversores inteligentes. En lugar de apresurarse a vender, adopte un enfoque proactivo y busque buenas oportunidades de compra en tiempos de turbulencia en el mercado. Algunas de las mejores oportunidades de inversión ocurren durante una crisis. Con un poco de planificación estratégica y una gestión cuidadosa, puedes salir aún más fuerte de la agitación del mercado de valores.

¡Pero necesito el dinero…!

Pero, ¿qué haces si realmente necesitas el dinero? Puede ser que necesite absolutamente el dinero y el momento del accidente no sea el adecuado. Acaba de ocurrir una fuga importante en su plomería y es posible que necesite una gran suma de dinero para solucionar el problema. ¡La vida pasa!

O podría ser que haya tenido la mala suerte de comprar acciones a un precio demasiado alto o con demasiada publicidad. ¿Que haces entonces? ¡Por supuesto, el consejo estándar es no vender y seguir adelante con todo lo que tienes! Pero no todas las acciones se recuperan por igual de una corrección del mercado. Hay una razón por la que se llama corrección, ¿verdad?

El consejo estándar es mantener la calma y no vender. Sin embargo, es importante darse cuenta de que vender selectivamente algunos componentes de su cartera a veces puede ser la única decisión correcta. Si se encuentra en una situación en la que está contra la pared y tiene que vender porque realmente necesita el dinero, lo mejor que puede hacer es hablar con un asesor financiero autorizado y obtener su opinión profesional. Esperan poder ayudarle a tomar la decisión de vender y ayudar a minimizar el daño a largo plazo a su cartera. En esta etapa, recuerda que sólo estás tratando de sacar lo mejor de una mala situación.

Consejos para el regreso de tiempos mejores

Es importante tener en cuenta que cada corrección bursátil va acompañada de su correspondiente movimiento alcista. Si no hubiera habido un movimiento alcista, el mercado ya habría llegado a 0 varias veces. Pero incluso a través de dos guerras mundiales (una de ellas con bombas atómicas), grandes guerras regionales, pandemias globales, múltiples depresiones globales, escándalos económicos y políticos, el casi colapso del sistema financiero, Brexit, Grexit, etc., el mercado nunca ha caído a cero.

Con eso en mente, aquí hay algunos consejos a tener en cuenta a medida que el mercado se recupera y usted se encuentra en un mejor estado emocional:

1. Recuerde la sensación cuando el mercado estaba a la baja: ¿Entró en pánico? ¿No te afectó esto? ¿O estaba entusiasmado con la oportunidad? Estos sentimientos y sus reacciones ante ellos determinan su tolerancia al riesgo de volatilidad del mercado. Habla con tu asesor financiero o, si eres un inversor en bricolaje, ¡habla contigo mismo! Asegúrese de que su cartera coincida con su tolerancia al riesgo y su desempeño financiero. Si necesita hacer cambios, ahora es el momento de hacerlo (no si no puede hacerlo).
2. ¿Sus objetivos financieros se alinean con su cartera? Cuando se invierte de manera responsable, el mercado de valores es una excelente manera de preservar y hacer crecer la riqueza a largo plazo, es decir, en un horizonte temporal de más de 5 a 7 años. Hable con su asesor y determine la asignación de activos adecuada. Si necesita dinero para comprar una casa, casarse o jubilarse dentro de tres años, es posible que desee incluir el componente de ahorro en su cartera. El momento adecuado para hacerlo es cuando el mercado esté relativamente tranquilo, no cuando su cartera haya bajado un 25%.
3. Evite el uso de apalancamiento (por ejemplo, deuda o crédito) al invertir: el mercado de valores es extremadamente eficiente a la hora de destruir su patrimonio neto cuando utiliza un apalancamiento incontrolado. Incluso los supuestamente mejores inversores del mundo se han metido en problemas cuando tienen demasiada deuda. Ya sea que sea un profesional o un novato, recuerde que no importa cuánto se haya visto afectada su cartera, su deuda aún debe pagarse en su totalidad. Los bancos y corredores harán ajustes de margen y forzarán la venta de su cartera más rápido de lo que usted puede decir. ¡Ups!
4. No compre acciones malas u otros artículos con precios excesivos: si bien este tema podría fácilmente ser una serie de conferencias de varios días, es importante recordar que no debe comprar acciones de empresas que venden sueños futuros y cotizan por valoraciones de miles de millones de dólares/libras. Son las acciones de moda y otros artículos de dudoso valor (¿NFT?) los que pierden valor más rápidamente durante una corrección del mercado. Lo más probable es que estas acciones/productos/modas no se recuperen durante el repunte. Las buenas empresas con modelos de negocio sólidos y finanzas sanas se recuperarán y seguirán prosperando. Este es el ciclo económico en acción. La mejor protección contra un mercado a la baja se logra durante un mercado al alza. ¡Usted compra un seguro antes de que suceda algo malo, no después! Una buena opción a considerar sería comprar ETF de mercado amplio en lugar de acciones individuales, ya que esto ayudará a diversificar su cartera y reducirá el riesgo de empresas individuales.

Diploma

Una corrección del mercado saca a relucir las peores emociones en las personas: pánico, ira, tristeza, incertidumbre, etc. Si siente alguna de estas emociones, es importante que primero controle sus emociones. Cuando el mercado de valores cae, es importante permanecer disciplinado y resistir la tentación de vender sus inversiones. Si bien puede resultar tentador entrar en pánico en tiempos de turbulencia en el mercado, ésta no suele ser la mejor decisión. Si mantiene la calma y se concentra en sus objetivos a largo plazo, podrá capear las caídas del mercado de valores sin sacrificar sus objetivos financieros.

En última instancia, la mejor manera de afrontar una caída del mercado de valores es mantener una perspectiva a largo plazo. Recuerde que las correcciones del mercado de valores son una parte normal de la inversión y no reflejan necesariamente el valor subyacente de sus inversiones. Si se mantiene disciplinado y atento al panorama general, podrá sortear la agitación del mercado de valores sin perder de vista sus objetivos financieros finales.

Preguntas frecuentes

por Jon Craig

Soy el fundador de Project Financially Free y comencé este viaje para educarme y compartir mis conocimientos sobre finanzas personales. Me apasiona la educación financiera y te invito a unirte a mí en este viaje transformador. Ver más.